避免从众心理：狗狗币反弹
上次，我们探讨了交易中的有意决策，强调了如何通过倾听您的内心、头脑和直觉来指导您应对不断变化的市场趋势——当趋势快速变化时，这是一种有用的方法，就像我们当前的主题一样： 2024-2025 年的狗狗币反弹山寨币热潮。
2024 年 11 月初，埃隆·马斯克 (Elon Musk) 在 X 上发帖，引发了一场突然的暴涨，流行的 迷因币狗狗币(DOGE) 在 1 个月内价格上涨了 200%，达到 0.46 美元的峰值。这场山寨币热潮并非昙花一现，随着支持加密货币的共和党候选人赢得美国总统大选，投资者信心大增，推动狗狗币的价格进一步上涨。
狗狗币涨势是羊群效应的典型例子，投资者盲目追随社交媒体的势头和市场趋势，没有进行风险评估。市场的快速波动使交易者很容易陷入兴奋之中。
这种势头并没有在 2024 年停止——整个 2025 年 1 月，狗狗币的价格一直保持上升趋势，许多人预测这种山寨币热潮将继续增长。然而，必须记住，真正的力量来自独立的决策。尽管有“人多力量大”这样的说法，但在这样的反弹中，简单地随大流是不可取的。但是，是什么让加密货币交易平台上的从众心理如此危险呢？
交易中的从众心理是什么？
当从众心理占据主导地位时，交易者会感到压力，不得不从众，认为如果其他人都在做同样的举动，那一定是正确的选择。不幸的是，这可能会导致未经仔细评估就草率做出决定——这就是为什么像埃隆·马斯克这样的有影响力的人物如此依赖它的原因。迫使某人以时间敏感的方式采取行动是让他们的意志屈服于你自己的关键。随着狗狗币的反弹，许多交易者发现自己被这种兴奋所席卷，由于害怕错过 (FOMO)而以高价买入，这是从众心理的典型症状。因此，尽管资产基本面或长期后果值得怀疑，但交易者仍青睐短期价格走势。
任何一位称职的操纵者都会告诉你从众心理的重要性。在影响他人行为时，也许没有其他认知错误比从众心理更重要。为了实时了解这种心理如何发挥作用，让我们来看看狗狗币的反弹——市场心理，而不是内在价值，已成为价格变动的主要驱动力。
探索市场
一开始是突然飙升，后来演变成由政治、社交媒体和广泛投机推动的山寨币繁荣。在撰写本文时，狗狗币涨势继续保持由从众心理引发的势头，让投资者保持警惕，并鼓励更多人参与加密货币市场。但究竟是什么点燃了这场山寨币繁荣的火花？
了解狗狗币上涨的动力
普罗米修斯 X 帖子
在与共和党总统竞选团队进行幕后谈话后， 2024 年 8 月 20 日，狗狗币的长期支持者、其所有者埃隆·马斯克 (Elon Musk) 在 X 上发布的一篇24字的帖子改变了一切。
伊隆·马斯克开玩笑地提到了当时虚构的“政府效率部”（缩写为 DOGE），幽默而真诚地表达了他愿意帮助美国政府，将其与狗狗币联系起来，同时为新政府计划的概念提供帮助。同时，这篇文章引发了一波兴奋，以只有伊隆·马斯克才能做到的方式吸引了人们对狗狗币的关注。他的支持火上浇油，因为加密社区密切关注着他的一举一动。
进入王牌
随后，在 2024 年 11 月 12 日，特朗普总统在获胜后宣布成立该部门，并任命埃隆·马斯克为负责人。这一发展是在当选总统于 2024 年 9 月 5 日在纽约经济俱乐部承诺“让美国成为加密货币和比特币的世界之都”之后取得的。
加上他与埃隆·马斯克的密切关系，特朗普总统已成为一位极其支持加密货币的政治人物。因此，在他获胜后，狗狗币在 2024年11 月 12 日达到 0.46 美元，价值增长了一倍多。
2025 年 1 月
在撰写本文时，我们正进入特朗普总统第二任期的头几个月，目前被视为加密货币交易的关键时刻。埃隆·马斯克的政治参与也加剧了. Elon Musk’s political involvement has additionally intensified excitement for those who 狗狗币者的兴奋，因为它表明狗狗币可能与政府项目有关。分析师甚至表示，狗狗币的涨势可能会突破目前的阻力位。
掌握行为
从众心理并非一种认知过程，而是多种心理偏见的混合体。从众心理的核心在于我们想要融入人群、随大流，有时甚至会因此而牺牲批判性思维。
从众心理的关键组成部分
社会认同：
如果其他人也在做同样的事情，人们就会认为这件事是正确的。
情绪感染：
恐惧和贪婪等情绪会在群体中蔓延，影响决策。
启发式：
思维捷径可以简化决策，但往往会忽略重要的细节。
从众偏见：
为了避免脱颖而出而被迫跟随群体的压力。
损失厌恶和群体思维：
对损失和冲突的恐惧导致了 FOMO（害怕错过）。
减少认知负荷：
通过跟随他人而不是独立做出选择来简化决策。
狗狗币反弹中的从众心理示例
当前的狗狗币涨势完美地说明了从众心理如何影响交易决策。
当埃隆·马斯克于 2024 年 8 月 20 日发布他的 X 帖子时，社会认同开始发挥作用。交易员们看到其他人加入进来，并认为这是正确的举动，仅仅是因为人群支持它。这种集体验证让人们很容易相信加入这一趋势将带来成功。
与此同时，情绪感染迅速蔓延，兴奋和害怕错过 (FOMO)驱使更多人买入。市场的能量变得具有感染力，甚至促使犹豫不决的交易者也采取行动。狗狗币的价格上涨得越多，人们就越难以抗拒，因为集体热情形成了势头。
与交易中的许多其他情况一样，你总会遇到穿制服的业余交易员，他们通常在没有特定意图的情况下开仓，希望能赚到钱。加密货币市场出了名的依赖这种经验法则交易者。这些交易者依靠启发式方法，遵循一个简单的规则：如果其他人都在买入，那么该资产一定值得购买。狗狗币反弹也不例外——事实上，考虑到投资加密货币（尤其是狗狗币）的特定人群，很大程度上是由于其作为Memecoin的性质——加入者中很可能有很多是经验法则交易者。这种决策捷径使许多人没有花时间正确分析加密货币的长期潜力，而是依赖人群的行为作为验证。
与此同时，从众心理让许多交易者与当前的市场情绪保持一致。担心被排除在外或错过有利可图的趋势已经成为一种驱动力，即使对于那些不确定资产真实价值的人来说也是如此。
最后，损失规避心理也发挥了作用，交易员们持有狗狗币，不惜一切代价避免损失，因为他们希望加密货币继续上涨，而不是冒险亏损，即使可能出现不可持续泡沫的警告信号。这种对错失潜在利润的恐惧导致许多人忽视了任何潜在的不断增加的风险——这种行为与2021 年GameStop 的空头挤压非常相似。
GameStop 空头挤压（2021 年）
2021 年 1 月，面临销售额大幅下滑的实体电子游戏零售商 GameStop 成为全球关注的市场现象的焦点。该公司已经因转向数字和在线零售商以及疫情导致的门店关闭和线下销售减少而陷入困境，现在发现自己成为机构卖空者的目标，他们做空其股票。卖空者认为 GameStop 的股价会继续下跌，但他们低估了其他看到机会的投资者的力量。
Reddit、伊隆·马斯克和社交媒体如何推动这一浪潮
r/WallStreetBets上的交易者社区的推动下，该股票价格于 1 月 13 日开始上涨，从 1 月初的 17.25 美元左右跃升至 38.65 美元，短短几天内涨幅超过 120%。这种上涨趋势引发了空头挤压 - 借入并出售股票的卖空者被迫在价格上涨时将其买回。然而，空头挤压并非源于 GameStop 的基本面，而是由从众心理驱动- 交易者集体跟随上涨趋势，而没有充分评估资产的潜在价值。
随着越来越多的交易员涌入该股，社交媒体平台的势头不断增强，包括埃隆·马斯克 1 月 26 日的一条推文，股价从 1 月 4 日的 17 美元飙升至 1 月 28 日的近 483 美元，涨幅超过 2,700%。有关该公司前景的新信息并没有再次推动这一飙升，而是受到了从众效应的影响，交易员的集体行为推动。交易员蜂拥而至，认为如果其他人都在买入，那么这一定是正确的决定。这是社会认同的一个典型例子，其他人的行为会影响个人的决定，促使人们基于这样的信念采取行动：群体知道他们不知道的事情。
从众心理的后果
然而，快速上涨并非没有后果。1 月 28 日，当 GameStop 股价达到顶峰时，免佣金交易应用程序Robinhood （负责 GameStop 空头挤压中约 50% 的买家）开始面临严重的流动性问题，需要追加 34 亿美元的保证金才能弥补 GameStop 发生的天文数字交易量。
一旦空头平仓（买回股票），交易员就会开始抛售 GameStop 股票以锁定利润。 FOMO（害怕错失良机）让许多人在价格达到不可持续的水平后仍继续交易。对失去进一步收益的恐惧超过了对风险管理或基本面分析的担忧。结果，在如此高的价格下，愿意入市的新买家越来越少。曾经推高价格的羊群现在别无选择，只能退出。
结果，GameStop 的股价在 2 月 2 日迅速跌至 90 美元左右， 2 月10日跌至61.8美元，给在高峰期买入的投资者造成了巨大损失。许多跟随大批人希望快速获利的人在股价最终暴跌时因股价下跌近 81% 而蒙受了巨大损失。这种极端的价格波动暴露了对市场从众心理做出反应的风险，尤其是当这种从众心理是由社会影响而不是可靠的研究或金融基本面驱动时。
回想起来，GameStop 的空头挤压事件可以看作是羊群效应的完美警示故事，因为认知偏差导致价格在没有强大价值的情况下快速飙升，从而导致崩盘时遭受巨大损失。
征服认知
正如我们上面所看到的，群体的集体运动对市场有着强烈的影响。如果没有所谓的群体，GameStop 就永远不会达到如此天文数字的高度——而像埃隆·马斯克这样的有影响力的人物非常清楚这一点，这就是为什么他不断引导群体，将他们推向他想要的方向，以便他想要的资产能够成功：因为他无法独自做到这一点。
不幸的是，从众心理可能会给一些人带来好处，但如果管理不当，就像 GameStop 惨败一样，它也会促使交易员做出糟糕的决策。从本质上讲，从众心理削弱了交易员的决心，迫使他们做出被动的选择——这在任何情况下都不是一个好主意。成功人士可以对情况做出反应，但他们这样做是经过深思熟虑和战略性的：而不是冲动的。在害怕错过 (FOMO) 或成为大事一员的兴奋的驱使下，从众交易员发现自己以高价买入，而且，当泡沫破裂时，他们很快就会遭受损失。
掌握交易中的从众心理的实用技巧
交易常常让人感觉像是一场随大流的游戏，主要是因为从很多方面来看，从本质上来说，它就是这样。然而，真正的成功来自于能够独立思考，尤其是当从众心理等认知偏见开始影响你的决定时。摆脱人群的诱惑对于做出符合你长期目标的决定至关重要。但随着整个狗狗币涨势和山寨币热潮的兴起，你如何抵抗呢？
花时间陪伴自己
花点时间反思自己的信念、价值观和目标。这样，你就能明白自己的行为是出于自己的本意，还是受到外界压力（或他人）的影响。通过定期自我反省，你可以建立更强大的自我意识，为做出真正反映个人而非大众做法的决定打下更清晰的基础。
批判性思考
在做出决定之前，退一步思考，从各个角度审视情况。
问自己一些深思熟虑的问题：
- 这符合我的策略吗？
- 涉及哪些风险？
这将帮助您从客观的角度处理信息，确保您的选择基于理性，而不仅仅是最新的民意。
寻找其他观点
从众心理很大程度上依赖于群体思维。虽然听起来很奥威尔式，但这种认知成分对任何交易员来说都是非常现实的威胁。与各种观点互动至关重要。与那些让你质疑自己假设的人交谈——但要以积极的方式！绝对不是气焰嚣张的人，而是真正相信自己所说的话的人，而不是仅仅为了群众利益而表演的人。辨别这一点的最简单方法是看他们的行为是否与他们的言论一致。
如果他们有不同的经历或观点，并且真正相信他们的话，他们会帮助你看到更大的图景，并防止你盲目跟风。
坦然面对未知
当不确定时，随大流似乎是最简单的选择。这就是为什么适应不确定性很重要，这是做出独立决定的关键。认识到没有所有答案是可以的。有时，在开始行动之前停下来收集更多信息是最好的做法。这给你时间和空间来做出符合你策略的决定，而不是出于恐惧或冲动而做出反应。
建立自信
相信自己的判断是独立决策的关键。你对自己评估情况和做出决策的能力越有信心，你就越不可能受到外界影响。
自信并不意味着固执己见。它意味着当市场不可避免地发生变化时，你相信自己的直觉，并有勇气根据自己的分析做出选择，而不是听从大众的分析。增强信心，你会感到有力量坚持下去，即使受到他人的压力。
致胜智慧总结
山寨币繁荣时期保持独立、战略决策，请避免从众心理。随着狗狗币反弹的展开，我们可以看到情绪和群体行为是多么容易影响判断。
当你感觉自己正在成为群体的一部分时：
批判性思考
记住你的目标
质疑流行趋势
寻找其他观点
适应不确定性
遵循这些建议可以帮助你真正摆脱人群。让自己相信自己的判断，并根据可靠的分析而不是冲动做出决定。
最后的想法
在撰写本文时，狗狗币仍然是一种波动性资产，目前价格为 0.3154 美元，在更广泛的市场反弹中经历波动。
虽然它继续引领山寨币繁荣，表现优于 XRP 和 Solana 等资产，投资者的注意力正转向新兴加密货币，例如PropiChain (PCHAIN)，暗示着潜在的转折点。
狗狗币的波动性导致交易者越来越谨慎，但 FOMO 的情绪影响仍在推动交易者前进——这或许表明基本面疲软。随着总统开始第二任期，我们面临一个关键问题：狗狗币反弹能否在强大支持下保持其势头，还是另类资产将主导山寨币繁荣？只有时间才能告诉我们，这次反弹是受从众心理影响的侥幸，还是新的竞争者将占据中心位置。
免责声明：
请注意，本文提供的信息在撰写时是准确的。市场状况和经济数据可能会迅速变化。本文内容仅供参考，不应作为做出财务决策的唯一依据。
上次，我们探讨了交易中的有意决策，强调了如何通过倾听您的内心、头脑和直觉来指导您应对不断变化的市场趋势——当趋势快速变化时，这是一种有用的方法，就像我们当前的主题一样： 2024-2025 年的狗狗币反弹山寨币热潮。
2024 年 11 月初，埃隆·马斯克 (Elon Musk) 在 X 上发帖，引发了一场突然的暴涨，流行的 迷因币狗狗币(DOGE) 在 1 个月内价格上涨了 200%，达到 0.46 美元的峰值。这场山寨币热潮并非昙花一现，随着支持加密货币的共和党候选人赢得美国总统大选，投资者信心大增，推动狗狗币的价格进一步上涨。
狗狗币涨势是羊群效应的典型例子，投资者盲目追随社交媒体的势头和市场趋势，没有进行风险评估。市场的快速波动使交易者很容易陷入兴奋之中。
这种势头并没有在 2024 年停止——整个 2025 年 1 月，狗狗币的价格一直保持上升趋势，许多人预测这种山寨币热潮将继续增长。然而，必须记住，真正的力量来自独立的决策。尽管有“人多力量大”这样的说法，但在这样的反弹中，简单地随大流是不可取的。但是，是什么让加密货币交易平台上的从众心理如此危险呢？
